Investir dans l’immobilier : Les options à considérer selon son profil

L’investissement immobilier demeure l’une des stratégies les plus prisées pour un investisseur en quête de rentabilité et de stabilité. Pour investir selon son profil, différentes solutions s’offrent aux investisseurs : investir en démembrement de propriété, en Société Civile de Placement Immobilier (SCPI) ou en immobilier physique dans des programmes immobiliers neufs. Focus sur ces solutions avec SAGEC.

Le démembrement de propriété : maximiser les avantages

Le démembrement de propriété est une stratégie d’investissement immobilier qui consiste à séparer la nue-propriété et l’usufruit d’un bien immobilier. Pour l’investisseur, cela signifie qu’il peut acheter la nue-propriété d’un bien, tandis que l’usufruit est temporairement transféré à un tiers. L’usufruitier bénéficie du droit de jouir du bien, tandis que le nu-propriétaire bénéficie des « murs ». Cette méthode présente plusieurs avantages :

• Avantage fiscal : en tant que propriétaire de la nue-propriété, vous êtes exempté de la taxe foncière et des charges liées à l’entretien du bien, ce qui réduit considérablement vos coûts d’investissement
• Transmission patrimoniale : le démembrement facilite la transmission de patrimoine, car le nu-propriétaire récupère l’intégralité du bien à la fin de l’usufruit qu’il peut céder à ses successeurs
• Investissement à moindre coût : l’achat de la nue-propriété est moins cher que l’acquisition de la pleine propriété, ce qui réduit la mise de fonds initiale

Le démembrement de propriété a toutefois des limites pour un investisseur :

• Il implique une immobilisation de capital à moyen terme, car l’usufruitier peut jouir du bien pendant plusieurs années
• Le nu-propriétaire fournit un effort d’épargne conséquent, en l’absence de loyers perçus, ce peut être un frein important pour l’obtention d’un prêt bancaire
• Les offres immobilières en nue-propriété sont plus rares

Société Civile de Placement Immobilier (SCPI) : diversification simplifiée

Les SCPI sont des structures d’investissement collectif qui permettent aux investisseurs de participer à des projets immobiliers variés sans la gestion directe de biens. Investir en SCPI a de nombreux bénéfices :

• Diversification : les SCPI offrent un accès à un portefeuille de biens immobiliers variés, allant des bureaux aux résidences
• Gestion déléguée à une société de gestion professionnelle
• Revenus réguliers : les loyers perçus par la SCPI sont généralement redistribués aux investisseurs sous forme de dividendes, offrant un flux de revenus passifs
• Défiscalisation : Investir en SCPI permet éventuellement de bénéficier de réductions d'impôt.

Cependant, la liquidité des parts de SCPI peut être limitée, et les rendements peuvent fluctuer en fonction du marché immobilier et de ses tendances. 

Investissement dans l’immobilier physique : contrôle et potentiel

L’achat d’un bien immobilier physique neuf offre un contrôle total sur l’investissement et sur sa gestion, qu'elle soit effectuée par vous ou bien confiée à un professionnel. Un bien immobilier physique neuf présente de sérieux atouts :

• Contrôle total de la personnalisation du bien et des modalités de gestion 
• Un potentiel de valorisation élevé 
• Le choix d’un investissement locatif en location nue ou meublée pour générer des revenus mensuels stables
• Une défiscalisation intéressante (Pinel +, statut LMNP... )

Investir selon son profil de risque

Le choix de l’option d’investissement immobilier dépendra de votre profil, de vos objectifs financiers et de votre tolérance au risque : 

• Si vous disposez d’un petit capital et que vous cherchez la sécurité, optez pour une SCPI
• SI vous recherchez la stabilité et la sécurité à risque faible, optez pour l’immobilier physique
• Si les coûts d’acquisition sont trop élevés pour envisager un investissement, le démembrement est une option intéressante

Chacune de ces options mérite d’être explorée en fonction de vos besoins et de vos attentes en matière d’investissement. Il est fortement recommandé de faire appel à un professionnel de l’immobilier pour faire un choix éclairé en fonction de votre situation financière spécifique.